O Método binomial para precificação de opções europeias

Resumo

L’objectif principal de ce projet final est d'étudier la simplicité et l’énorme efficacité du modèle binomial, qui peut d'efinir un juste prix des options européennes très bien, si les variables qui affectent ce prix sont connus, comme par exemple, la valeur de l’actif, sa volatilité, le taux de risque neutre et le temps de l’expiration du contrat. Avec le développement de ce projet avec un fond dans le “équilibre” entre les risques, les attentes et les objectifs de l’investisseur, certains concepts financiers sont présents ici. La stratégie de “hedging” et le Principe de Non-Arbitrage sont bons exemples. Il est à noter que, tendant à la limite de temps, la m´ethode binomiale converge dans la célèbre EDP de Black-Scholes, concluant que la valeur d’une option varie seulement avec le prix des actifs et le temps de sa maturité. En raison de la complexité de l’EDP, il est montré, enfin, que les méthodes numériques connues peuvent être modifiés pour rendre cette équation plus simple et de facile à résoudre.

Ficha do documento

Tipo

Outro

Ano

2015

Instituição

Fundação Getulio Vargas

Fonte

Repositório da FGV

Idioma

Português

Acesso

Não informado

Identificador

oai:repositorio.fgv.br:10438/17608

Palavras-chave

PreçosMétodo binomialMatemáticaMercado de opçõesAções (Finanças)Modelos matemáticos